유나이티드헬스 그룹 회사 2024년 2분기 실적에 관한 비교 분석 글입니다. 손익계산서, 재무상태표를 전분기와 비교하여 어느 부문이 개선되었는지 알아봅니다. 분기 실적 보고서 원문은 링크를 통해서 확인하실 수 있습니다.
유나이티드헬스 그룹 2분기 손익계산서 비교 분석
실적
| 항목 | 2024년 2분기 | 2023년 2분기 | 증가율 |
| Premiums (보험료) | $76,897 | $72,474 | 6.1% |
| Products (제품) | $12,211 | $10,651 | 14.7% |
| Services (서비스) | $8,750 | $8,663 | 1.0% |
| Investment and other income (투자 및 기타 수익) | $997 | $1,115 | -10.6% |
| Total revenues (총 수익) | $98,855 | $92,903 | 6.4% |
| Operating costs (운영 비용) | |||
| Medical costs (의료 비용) | $65,458 | $60,268 | 8.6% |
| Operating costs (운영 비용) | $13,162 | $13,809 | -4.7% |
| Cost of products sold (판매된 제품 비용) | $11,340 | $9,748 | 16.3% |
| Depreciation and amortization (감가상각비) | $1,020 | $1,021 | -0.1% |
| Total operating costs (총 운영 비용) | $90,980 | $84,846 | 7.2% |
| Earnings from operations (영업 이익) | $7,875 | $8,057 | -2.3% |
| Interest expense (이자 비용) | ($1,225) | ($828) | 47.9% |
| Loss on sale of subsidiary and subsidiaries held for sale (자회사 매각 손실) | ($1,244) | ($1,572) | -20.9% |
| Earnings before income taxes (세전 이익) | $5,665 | $7,229 | -21.6% |
| Provision for income taxes (법인세 충당금) | ($205) | ($183) | 12.0% |
| Net earnings (순이익) | $4,421 | $5,657 | -21.9% |
2024년 2분기 유나이티드헬스 그룹의 실적을 정리해보면 매출액은 전분기 증가했지만, 영업이익, 순이익은 2023년 2분기 대비 감소했다.
주식 수익률을 올리기 위해서는 주도주를 찾아야 한다. 실적 좋은 주도주 찾는 방법은 아래 링크를 통해 공유한다.
유나이티드헬스 그룹 2분기 잉여현금흐름표 비교 분석
| 항목 | 2023 (6개월) | 2024년 (6개월) |
| 영업활동현금흐름 | 27,359 | 7,890 |
| 설비투자 | 1,589 | 1,596 |
| 잉여현금 | 25,770 | 6,294 |
| 잉여현금흐름율 | 94.2 | 79.8 |
주주 관점에서 설비투자비용을 차감한 영업현금흐름이 매우 중요하다. 이것을 우리는 잉여현금흐름이라고 부른다.
잉여현금흐름율이 높을수록 안정적으로 주주인 나에게 돌아온 돈이 많다. 쉽게 말하면 재투자 비용이 낮아야 주가 상승에 유리하다. 이런 기업이 높은 PER을 받아 주가가 올라갈 확률이 높아진다.
- 설비투자비용 – 유형자산, 무형자산 취득
- 유형자산 – 제품을 생산하기 위한 토지, 공장, 기계 설비
유나이티드헬스 그룹의 2023년 1분기와 2분기 합친 잉여현금흐름을 분석해보면 2024년 잉여현금이 감소했다는 것을 위 표를 통해 확인할 수 있다. 이유는 영업활동현금흐름(Cash flows from operating activities)이 감소했기 때문이다.
유나이티드헬스 그룹 2분기 재무상태표 비교 분석
| 항목 (Item) | 2024년 6월 30일 (June 30, 2024) | 2023년 12월 31일 (December 31, 2023) | 증가율 (Growth Rate) |
| 현금 및 단기 투자 (Cash and short-term investments) | $31,323 | $29,628 | 5.72% |
| 순매출채권 (Accounts receivable, net) | $23,115 | $21,276 | 8.66% |
| 기타 유동자산 (Other current assets) | $37,600 | $27,533 | 36.56% |
| 유동자산 합계 (Total current assets) | $92,038 | $78,437 | 17.33% |
| 장기 투자 (Long-term investments) | $46,113 | $47,609 | -3.14% |
| 기타 장기 자산 (Other long-term assets) | $147,905 | $147,674 | 0.16% |
| 자산 합계 (Total assets) | $286,056 | $273,720 | 4.51% |
| 의료비 지급 (Medical costs payable) | $32,547 | $32,395 | 0.47% |
| 단기차입금 및 장기부채 만기분 (Short-term borrowings and current maturities of long-term debt) | $11,371 | $4,274 | 165.99% |
| 기타 유동 부채 (Other current liabilities) | $60,752 | $62,385 | -2.62% |
| 유동부채 합계 (Total current liabilities) | $104,670 | $99,054 | 5.67% |
| 장기 부채, 현재 만기 제외 (Long-term debt, less current maturities) | $63,727 | $58,263 | 9.37% |
| 기타 장기 부채 (Other long-term liabilities) | $18,425 | $17,484 | 5.38% |
| 상환비지배지분 (Redeemable noncontrolling interests) | $4,558 | $4,498 | 1.34% |
| 자본 (Equity) | $94,676 | $94,421 | 0.27% |
재무상태표 용어를 이해하고 싶다면 아래 링크를 통해서 쉽게 이해할 수 있다.
차트의 기본과 급등주의 공통점을 알고싶다면 아래 링크를 통해서 확인할 수 있다.
